Options Trading Strategie Und Risiko Management

Risikoverstärkungs-Geldmanagement Die ordnungsgemäße Verwaltung Ihres Kapitals und des Risikopotenzials ist bei Handelsoptionen unerlässlich. Während das Risiko im Wesentlichen unvermeidlich mit jeder Form von Investitionen ist, muss Ihre Exposition gegenüber Risiko nicht ein Problem sein. Der Schlüssel ist, die Risikofonds effektiv zu verwalten, immer sicherzustellen, dass Sie mit dem Risiko des Risikos zufrieden sind und dass Sie sich mit unhaltbaren Verlusten aussetzen. Die gleichen Konzepte können bei der Verwaltung Ihres Geldes auch angewendet werden. Du solltest mit dem Kapital handeln, das du dir leisten kannst, dich zu verlieren. Als effektives Risiko und Geld-Management ist absolut entscheidend für erfolgreiche Optionen Handel, es ist ein Thema, das Sie wirklich verstehen müssen. Auf dieser Seite betrachten wir einige der Methoden, die Sie können, und sollten für die Verwaltung Ihrer Risikoexposition und die Kontrolle Ihres Budgets verwenden. Verwenden von Ihrem Trading-Plan Verwalten von Risiken mit Options-Spreads Verwalten von Risiken durch Diversifizierung Verwalten von Risiken durch Optionsaufträge Geldmanagement-Ampere Positionsabmessung Abschnitt Inhalt Quick Links Empfohlene Optionen Broker Lesen Sie die Überprüfung Besuchen Sie Broker Lesen Sie die Überprüfung Besuchen Sie Broker Lesen Sie die Bewertung Besuchen Sie Broker Lesen Sie die Überprüfung Besuchen Sie Broker Lesen Sie die Bewertung Besuchen Sie Broker Mit Ihrem Trading-Plan ist es sehr wichtig, einen detaillierten Handelsplan zu haben, der Richtlinien und Parameter für Ihre Handelsaktivitäten legt. Eine der praktischen Verwendungen eines solchen Plans ist es, Ihnen bei der Verwaltung Ihres Geldes und Ihrer Risikoexposition zu helfen. Ihr Plan sollte enthalten, welche Höhe des Risikos Sie bequem mit und die Menge an Kapital, das Sie verwenden müssen. Wenn Sie Ihrem Plan folgen und nur Geld verwenden, das Sie speziell für den Optionshandel zugeteilt haben, können Sie einen der größten Fehler vermeiden, die Investoren und Händler machen: mit Angstgeld. Wenn Sie mit Geld handeln, das Sie entweder nicht leisten können, zu verlieren oder für andere Zwecke beiseite gelegt zu haben, sind Sie weit weniger wahrscheinlich, rationale Entscheidungen in Ihren Trades zu treffen. Während es schwierig ist, die Emotionen, die mit dem Optionshandel verbunden sind, vollständig zu beseitigen, möchten Sie wirklich so konzentriert wie möglich auf das, was Sie tun und warum. Sobald die Emotionen übernehmen, können Sie Ihren Fokus verlieren und sich irrational verhalten. Es könnte evtl. dazu führen, dass Sie Verluste aus früheren Geschäften vergehen, die zum Beispiel schlecht sind oder Transaktionen tätigen, die Sie normalerweise nicht machen würden. Wenn du deinem Plan folgst und bei deinem Investitionskapital bleibst, dann solltest du eine viel bessere Chance haben, deine Emotionen unter Kontrolle zu halten. Ebenso sollten Sie sich wirklich an das Risiko halten, das Sie in Ihrem Plan skizzieren. Wenn Sie es vorziehen, risikoarme Trades zu machen, dann gibt es wirklich keinen Grund, warum Sie sich mit einem höheren Risiko aussetzen sollten. Es ist oft verlockend, dies zu tun, vielleicht, weil Sie ein paar Verluste gemacht haben und Sie wollen versuchen, sie zu beheben, oder vielleicht haben Sie gut mit einigen niedrigen Risiko Trades getan und wollen beginnen, Ihre Gewinne mit einer schnelleren Rate zu erhöhen. Allerdings, wenn Sie geplant haben, um risikoarme Trades zu machen, dann haben Sie das offensichtlich aus einem Grund getan, und es gibt keinen Sinn, sich aus Ihrer Komfortzone zu nehmen, und zwar aus den gleichen emotionalen Gründen, die oben erwähnt wurden. Wenn Sie es schwierig finden, Risiken zu bewältigen oder zu kämpfen, um zu wissen, wie man das Risiko in einem bestimmten Handel zu berechnen, finden Sie den folgenden Artikel nützlich Verständnis Risiko-Grafiken amp Risiko für Belohnung Ratio. Im Folgenden finden Sie Informationen über einige der Techniken, die verwendet werden können, um Risiken zu verwalten, wenn Handel Optionen. Verwalten von Risiken mit Optionen Spreads Optionen Spreads sind wichtige und leistungsstarke Tools im Optionshandel. Eine Optionsverteilung ist grundsätzlich, wenn Sie mehr als eine Position auf Optionskontrakten auf der Grundlage der gleichen Basiswert-Sicherheit kombinieren, um effektiv eine gesamte Handelsposition zu schaffen. Zum Beispiel, wenn Sie in der Geld-Anrufe auf eine bestimmte Aktie gekauft und dann schrieb billiger aus dem Geld Anrufe auf dem gleichen Bestand, dann hätten Sie eine Ausbreitung bekannt als ein Stier Anruf verbreitet haben. Der Kauf der Anrufe bedeutet, dass Sie zu gewinnen, wenn die zugrunde liegende Aktie steigt im Wert, aber Sie würden einige oder das ganze Geld verlieren, um sie zu kaufen, wenn der Preis der Aktie nicht zu gehen. Durch das Schreiben von Anrufen auf dem gleichen Bestand würden Sie in der Lage sein, einige der Anfangskosten zu kontrollieren und damit den maximalen Geldbetrag zu reduzieren, den Sie verlieren könnten. Alle Optionen Trading-Strategien beinhalten die Verwendung von Spreads, und diese Spreads stellen eine sehr nützliche Möglichkeit, Risiken zu verwalten. Sie können sie verwenden, um die upfront Kosten für die Eingabe einer Position zu reduzieren und zu minimieren, wie viel Geld Sie zu verlieren verlieren, wie bei der Stier Call Spreiz Beispiel oben gegeben. Dies bedeutet, dass Sie potenziell reduzieren die Gewinne, die Sie machen würde, aber es reduziert das Gesamtrisiko. Spreads können auch verwendet werden, um die Risiken bei der Eingabe einer Short-Position zu reduzieren. Zum Beispiel, wenn Sie schrieb in das Geld setzt auf eine Aktie, dann würden Sie erhalten eine Vorauszahlung für das Schreiben dieser Optionen, aber Sie würden potenziellen Verluste ausgesetzt sein, wenn die Aktie im Wert sank. Wenn Sie auch gekauft haben billiger aus Geld puts, dann müssten Sie einige Ihrer Vorauszahlung bezahlen, aber Sie würden alle möglichen Verluste, die ein Rückgang der Aktie verursachen würde. Diese besondere Art der Verbreitung ist bekannt als ein Stier gesetzt verbreiten. Wie Sie aus diesen beiden Beispielen sehen können, ist es möglich, Positionen einzugeben, in denen Sie immer noch gewinnen können, wenn der Preis den richtigen Weg für Sie macht, aber Sie können alle Verluste, die Ihnen entstehen könnten, strikt einschränken, wenn sich der Preis gegen Sie bewegt. Dies ist der Grund, warum Spreads so weit von Optionshändlern verwendet werden, sind sie hervorragende Geräte für das Risikomanagement. Es gibt eine große Auswahl an Spreads, die verwendet werden können, um die Vorteile von ziemlich jedem Markt Zustand zu nehmen. In unserem Abschnitt über Options Trading Strategies. Wir haben eine Liste aller Optionen Spreads und Details, wie und wann sie verwendet werden können. Sie können sich auf diesen Abschnitt beziehen, wenn Sie Ihre Optionen Trades planen. Risikomanagement durch Diversifikation Diversifikation ist eine Risikomanagement-Technik, die typischerweise von Anlegern genutzt wird, die ein Portfolio von Aktien durch eine Buy-and-Hold-Strategie aufbauen. Das Grundprinzip der Diversifikation für solche Anleger besteht darin, dass die Ausbreitung von Investitionen über verschiedene Unternehmen und Sektoren ein ausgewogenes Portfolio schafft, anstatt zu viel Geld in einem bestimmten Unternehmen oder Sektor gebunden zu haben. Ein diversifiziertes Portfolio wird im Allgemeinen als weniger exponiert als ein Portfolio betrachtet, das weitgehend aus einer bestimmten Anlage besteht. Wenn es um Optionen geht, ist die Diversifizierung nicht in gleicher Weise wichtig, aber es hat immer noch seine Verwendungen und man kann sich in vielfältiger Weise unterscheiden. Obwohl das Prinzip weitgehend das gleiche bleibt, wollen Sie nicht zu viel von Ihrem Kapital verpflichtet, um eine bestimmte Form der Investition, wird die Diversifizierung in Optionen Handel durch eine Vielzahl von Methoden verwendet. Sie können diversifizieren, indem Sie eine Auswahl verschiedener Strategien verwenden, indem Sie auf Optionen, die auf einer Reihe von zugrunde liegenden Wertpapieren basieren, und durch den Handel mit verschiedenen Arten von Optionen. Im Wesentlichen ist die Idee der Verwendung von Diversifizierung, dass Sie stehen, um Gewinne in einer Reihe von Möglichkeiten zu machen und Sie arent völlig abhängig von einem bestimmten Ergebnis für alle Ihre Trades erfolgreich zu sein. Verwalten von Risiken mit Optionsaufträgen Ein relativ einfacher Weg, um das Risiko zu bewältigen, besteht darin, die Reichweite der verschiedenen Aufträge zu nutzen, die Sie platzieren können. Zusätzlich zu den vier Hauptauftragstypen, die Sie zum Öffnen und Schließen von Positionen verwenden, gibt es eine Reihe von zusätzlichen Aufträgen, die Sie platzieren können, und viele davon können Ihnen beim Risikomanagement helfen. Zum Beispiel wird eine typische Marktordnung zum besten verfügbaren Preis zum Zeitpunkt der Ausführung gefüllt. Dies ist ein völlig normaler Weg, um zu kaufen und zu verkaufen Optionen, aber in einem volatilen Markt Ihre Bestellung kann am Ende immer zu einem Preis, der höher oder niedriger als Sie es brauchen, gefüllt werden. Durch die Verwendung von Limit Orders, wo Sie Mindest - und Höchstpreise festlegen können, bei denen Ihre Bestellung ausgefüllt werden kann, können Sie vermeiden, zu günstigen Preisen zu kaufen oder zu verkaufen. Es gibt auch Aufträge, die du verwenden kannst, um das Auslöschen einer Position zu automatisieren: ob das ist, um den Gewinn bereits zu sperren oder die Verluste auf einen Handel zu reduzieren, der nicht gut geklappt hat. Durch die Verwendung von Aufträgen wie der Endstopp-Bestellung, der Marktstopp-Bestellung oder der Nachlauf-Stopp-Order können Sie ganz einfach kontrollieren, an welcher Stelle Sie eine Position verlassen. Dies wird Ihnen helfen, Szenarien zu vermeiden, wo Sie die Gewinne verpassen, indem Sie sich zu einer Position zu lange halten oder große Verluste erleiden, indem Sie nicht schnell auf eine schlechte Position schließen. Durch die Verwendung von Optionsaufträgen in geeigneter Weise können Sie das Risiko, das Sie ausgesetzt sind, auf jeden einzelnen Handel, den Sie machen, einschränken. Money Management und Position Sizing Die Verwaltung Ihres Geldes ist untrennbar mit dem Risikomanagement verbunden und beide sind gleichermaßen wichtig. Sie haben endlich eine endliche Menge an Geld zu verwenden, und deshalb ist es wichtig, eine enge Kontrolle über Ihr Kapital Budget zu halten und um sicherzustellen, dass Sie nicht alles verlieren und finden Sie sich nicht in der Lage, mehr Trades zu machen. Der einzige beste Weg, um Ihr Geld zu verwalten ist, ein ziemlich einfaches Konzept als Positionsgröße bekannt zu verwenden. Position Sizing ist grundsätzlich entscheiden, wie viel von Ihrem Kapital, das Sie verwenden möchten, um eine bestimmte Position eingeben. Um die Positionsbestimmung effektiv nutzen zu können, müssen Sie überlegen, wie viel in jeden einzelnen Handel in Bezug auf einen Prozentsatz Ihres Gesamtinvestitionskapitals investieren muss. In vieler Hinsicht ist die Positionsbestimmung eine Form der Diversifizierung. Wenn du nur einen kleinen Prozentsatz deines Kapitals in irgendeinem Handel verwende, wirst du niemals auf ein bestimmtes Ergebnis verzichten. Sogar die erfolgreichsten Trader werden Trades machen, die sich von Zeit zu Zeit schlecht machen, um sicherzustellen, dass die Schlechten dich nicht so schlecht beeinflussen. Zum Beispiel, wenn Sie 50 Ihrer Investitionskapital in einem Handel gefesselt haben und es endet, verlieren Sie Geld, dann haben Sie wahrscheinlich einen erheblichen Betrag Ihrer verfügbaren Mittel verloren. Wenn Sie dazu neigen, nur 5 bis 10 von Ihrem Kapital pro Handel verwenden, dann sogar ein paar aufeinander folgenden verlieren Trades sollte nicht wischen Sie aus. Wenn Sie sicher sind, dass Ihr Handelsplan auf lange Sicht erfolgreich sein wird, dann müssen Sie in der Lage sein, durch die schlechten Perioden zu bekommen und haben immer noch genug Kapital, um die Dinge umzukehren. Positionsbestimmung wird Ihnen dabei helfen, genau das zu tun. Risk Management Techniken für aktive Trader Das Risikomanagement ist eine wesentliche, aber oft übersehene Voraussetzung für einen erfolgreichen aktiven Handel. Immerhin kann ein Händler, der über seine Lebenszeit erhebliche Gewinne erwirtschaftet hat, alles in nur einem oder zwei schlechten Geschäften verlieren, wenn das richtige Risikomanagement nicht angewendet wird. Dieser Artikel diskutiert einige einfache Strategien, die verwendet werden können, um Ihre Handelsgewinne zu schützen. Planen Sie Ihre Trades Als chinesischen militärischen General Sun Tzus berühmt sagte: Jeder Kampf ist gewonnen, bevor es gekämpft wird. Die Phrase impliziert, dass Planung und Strategie - nicht die Schlachten - Kriege gewinnen. In ähnlicher Weise zitieren erfolgreiche Händler häufig die Phrase: Planen Sie den Handel und handeln Sie den Plan. So wie im Krieg kann die Planung vor allem den Unterschied zwischen Erfolg und Misserfolg bedeuten. Stop-Loss (SL) und Take-Profit (TP) Punkte stellen zwei Schlüsselwege dar, in denen Händler beim Handel planen können. Erfolgreiche Händler wissen, welchen Preis sie bereit sind zu zahlen und zu welchem ​​Preis sie bereit sind zu verkaufen, und sie messen die daraus resultierenden Renditen gegen die Wahrscheinlichkeit, dass die Aktien ihre Ziele treffen. Wenn die eingestellte Rendite hoch genug ist, dann führen sie den Handel aus. Umgekehrt treten erfolglose Händler oft in einen Handel ein, ohne eine Vorstellung von den Punkten zu haben, an denen sie mit einem Gewinn oder einem Verlust verkaufen werden. Wie die Spieler auf einem glücklichen oder unglücklichen Streifen, beginnen Emotionen zu übernehmen und diktieren ihre Trades. Verluste oft provozieren Menschen zu halten und hoffen, ihr Geld zurück zu machen, während Gewinne oft locken Händler zu unvorsichtig halten für noch mehr Gewinne. Stop-Loss und Take-Profit-Punkte Ein Stop-Loss-Punkt ist der Preis, bei dem ein Händler eine Aktie verkaufen und einen Verlust auf den Handel nehmen wird. Oft passiert dies, wenn ein Handel nicht wegschwenkt, wie ein Händler gehofft hat. Die Punkte sind darauf ausgelegt, zu verhindern, dass es zurück kommt Mentalität und Begrenzung Verluste, bevor sie eskalieren. Zum Beispiel, wenn eine Aktie unter einem Key Support Level bricht. Händler verkaufen so schnell wie möglich. Auf der anderen Seite des Tisches ist ein Take-Profit-Punkt der Preis, zu dem ein Trader eine Aktie verkaufen und einen Gewinn erzielen wird. Oft ist dies, wenn zusätzliche Aufwärts begrenzt ist angesichts der Risiken. Zum Beispiel, wenn eine Aktie nähert sich ein Schlüssel Widerstand Ebene nach einem großen Umzug nach oben, können Händler zu verkaufen, bevor eine Phase der Konsolidierung stattfindet. So effektiv setzen Stop-Loss-Punkte Einstellen Stop-Verlust und Take-Profit-Punkte wird oft mit technischen Analyse durchgeführt. Aber Fundamentalanalyse kann auch eine Schlüsselrolle beim Timing spielen. Zum Beispiel, wenn ein Händler eine Aktie vor dem Ertrag hält, wie die Aufregung baut, kann er oder sie vielleicht verkaufen wollen, bevor die Nachrichten auf den Markt kommen, wenn die Erwartungen zu hoch geworden sind, unabhängig davon, ob der Take-Profit-Preis getroffen wurde. Bewegliche Mittelwerte stellen den populärsten Weg dar, um diese Punkte zu setzen, da sie leicht zu berechnen und weitgehend vom Markt verfolgt werden können. Die wichtigsten gleitenden Mittelwerte beinhalten die Fünf-, Neun-, 20-, 50-, 100- und 200-Tage-Mittelwerte. Diese sind am besten durch die Anwendung auf eine Aktien-Chart und die Feststellung, ob der Aktienkurs hat auf sie in der Vergangenheit als entweder eine Unterstützung oder Widerstand Ebene reagiert. Ein weiterer guter Weg, um Stop-Loss oder Take-Profit-Level zu platzieren ist auf Unterstützung oder Widerstand Trendlinien. Diese können durch das Verbinden von früheren Höhen oder Tiefen gezeichnet werden, die auf einem signifikanten, überdurchschnittlichen Volumen auftraten. Genau wie die gleitenden Durchschnitte, der Schlüssel ist die Festlegung der Ebenen, bei denen der Preis reagiert auf die Trendlinien. Und natürlich mit hohem Volumen. Bei der Festlegung dieser Punkte sind hier einige wichtige Überlegungen: Verwenden Sie längerfristig gleitende Durchschnitte für mehr volatile Bestände, um die Chance zu reduzieren, dass ein bedeutungsloser Preisschwung eine Stop-Loss-Order auslöst, die ausgeführt werden soll. Passen Sie die gleitenden Mittelwerte an die Zielpreisbereiche an, z. B. sollten längere Ziele größere gleitende Durchschnitte verwenden, um die Anzahl der erzeugten Signale zu reduzieren. Stop-Verluste sollten nicht näher als 1,5-fache der aktuellen High-to-Low-Bereich (Volatilität), da es zu wahrscheinlich ist, um ohne Grund ausgeführt werden. Anpassung der Stop-Loss nach der Volatilität der Märkte, wenn der Aktienkurs nicht zu viel bewegt, dann können die Stop-Loss-Punkte verschärft werden. Verwenden Sie bekannte fundamentale Ereignisse, wie zB Gewinnveröffentlichungen, als wichtige Zeiträume in oder aus einem Handel als Volatilität und Ungewissheit steigen können. Berechnen der erwarteten Rückgabe Die Einstellung von Stop-Loss und Take-Profit-Punkten ist auch notwendig, um die erwartete Rendite zu berechnen. Die Bedeutung dieser Berechnung kann nicht übertrieben werden, da sie die Händler dazu zwingt, durch ihre Geschäfte zu denken und sie zu rationalisieren. Ebenso gibt es ihnen eine systematische Möglichkeit, verschiedene Trades zu vergleichen und nur die profitabelsten auszuwählen. Dies kann nach folgender Formel berechnet werden: (Wahrscheinlichkeit des Gewinns) x (Gewinngewinn) (Verlustvortrag) x (Stop Loss Loss) Das Ergebnis dieser Berechnung ist eine erwartete Rendite für den aktiven Trader, der es dann messen wird Gegen andere Möglichkeiten, um festzustellen, welche Aktien zu handeln. Die Wahrscheinlichkeit des Gewinns oder Verlusts kann durch die Verwendung von historischen Ausbrüchen und Ausfällen aus der Unterstützung oder Widerstand Ebenen oder für erfahrene Händler, indem sie eine gebildete Vermutung berechnet werden. Die Bottom Line Traders sollten immer wissen, wann sie planen, einen Handel zu betreten oder zu verlassen, bevor sie ausführen. Durch den Einsatz von Stopverlusten kann ein Trader nicht nur Verluste minimieren. Aber auch die Anzahl der Zeiten, die ein Handel unnötig verlässt Machen Sie Ihre Schlacht Plan vor der Zeit so youll bereits wissen, Sie haben den Krieg gewonnen.10 Optionen Strategien zu wissen, oft, Händler springen in die Optionen Spiel mit wenig oder kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und zu maximieren Rückkehr. Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. Zu oft springen Händler in das Optionsspiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren. Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. 1. Covered Call Neben dem Kauf einer nackten Call-Option können Sie auch eine grundlegende abgedeckte Call - oder Buy-Write-Strategie tätigen. In dieser Strategie würden Sie die Vermögenswerte direkt erwerben und gleichzeitig eine Call-Option auf die gleichen Vermögenswerte schreiben (oder verkaufen). Ihr Vermögensvolumen sollte gleich der Anzahl der Vermögenswerte sein, die der Call-Option zugrunde liegen. Anleger werden diese Position häufig nutzen, wenn sie eine kurzfristige Position und eine neutrale Stellungnahme zu den Vermögenswerten haben und zusätzliche Gewinne (durch Erhalt der Call Prämie) generieren oder gegen einen möglichen Rückgang des zugrunde liegenden Vermögenswerts schützen wollen. (Für mehr Einsicht, lesen Covered Call Strategies für einen fallenden Markt.) 2. Verheiratet Put In einer verheirateten Put-Strategie, ein Investor, der kauft (oder derzeit besitzt) ein bestimmtes Vermögen (wie Aktien), kauft gleichzeitig eine Put-Option für eine Gleichwertige Anzahl von Aktien. Investoren werden diese Strategie nutzen, wenn sie bullisch auf den Vermögenswert sind und sich gegen potenzielle kurzfristige Verluste schützen wollen. Diese Strategie funktioniert im Wesentlichen wie eine Versicherung, und stellt einen Boden, wenn die Vermögenswerte Preis drängen drastisch. (Für mehr über die Verwendung dieser Strategie, siehe Verheiratete Puts: Eine schützende Beziehung.) 3. Bull Call Spread In einer Stier Call Spread-Strategie, wird ein Investor gleichzeitig kaufen Call-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis und verkaufen die gleiche Anzahl von Anrufen an einem Höherer Ausübungspreis. Beide Call-Optionen haben den gleichen Ablaufmonat und den zugrunde liegenden Vermögenswert. Diese Art von vertikalen Spread-Strategie wird oft verwendet, wenn ein Investor ist bullish und erwartet einen moderaten Anstieg der Preis der zugrunde liegenden Vermögenswert. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie Vertical Bull und Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Der Bär Put Spread-Strategie ist eine andere Form der vertikalen Spread wie die Stier Anruf verbreitet. In dieser Strategie wird der Anleger gleichzeitig Put-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis erwerben und die gleiche Anzahl von Puts zu einem niedrigeren Ausübungspreis verkaufen. Beide Optionen wären für denselben Basiswert und haben das gleiche Verfallsdatum. Diese Methode wird verwendet, wenn der Trader bärisch ist und erwartet, dass der zugrunde liegende Vermögenswert sinkt. Es bietet sowohl begrenzte Gewinne als auch begrenzte Verluste. (Für mehr auf dieser Strategie lesen Sie Bear Put Spreads: Eine brüllende Alternative zu Short Selling.) 5. Schutzkragen Eine Schutzkragenstrategie wird durch den Kauf einer Out-of-the-money-Put-Option und das Schreiben eines Out-of-the - Morgen-Call-Option zur gleichen Zeit, für den gleichen Basiswert (wie Aktien). Diese Strategie wird oft von Investoren verwendet, nachdem eine lange Position in einer Aktie erhebliche Gewinne erlebt hat. Auf diese Weise können die Anleger Gewinne einsparen, ohne ihre Aktien zu verkaufen. (Für mehr auf diese Arten von Strategien, siehe Dont Forget Your Protective Collar und wie ein Schutzkragen funktioniert.) 6. Long Straddle Eine lange Straddle Optionen Strategie ist, wenn ein Investor kauft sowohl eine Call-und Put-Option mit dem gleichen Ausübungspreis, zugrunde liegenden Vermögens - und Ablaufdatum gleichzeitig. Ein Anleger wird diese Strategie oft nutzen, wenn er oder sie glaubt, dass der Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes sich deutlich bewegen wird, aber nicht sicher ist, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Diese Strategie ermöglicht es dem Anleger, unbegrenzte Gewinne zu halten, während der Verlust auf die Kosten beider Optionskontrakte beschränkt ist. (Für mehr, lesen Sie Straddle-Strategie Ein einfacher Ansatz, um Markt Neutral.) 7. Long Strangle In einer langen erwürgenden Optionen-Strategie, kauft der Investor einen Anruf und setzen Option mit der gleichen Reife und zugrunde liegenden Vermögenswert, aber mit unterschiedlichen Ausübungspreisen. Der Put-Streik-Preis wird in der Regel unter dem Ausübungspreis der Call-Option, und beide Optionen werden aus dem Geld. Ein Investor, der diese Strategie nutzt, glaubt, dass der zugrunde liegende Vermögenspreis eine große Bewegung erleben wird, ist aber nicht sicher, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Verluste beschränken sich auf die Kosten beider Optionen erwürgen wird in der Regel weniger teuer als Straddles, weil die Optionen aus dem Geld gekauft werden. (Für mehr, siehe Get A Strong Hold On Profit mit Strangles.) 8. Butterfly Spread Alle Strategien bis zu diesem Punkt haben eine Kombination aus zwei verschiedenen Positionen oder Verträge erforderlich. In einer Butterfly-Spread-Optionsstrategie wird ein Investor sowohl eine Stierverbreitungsstrategie als auch eine Bärenverbreitungsstrategie kombinieren und drei unterschiedliche Streikpreise verwenden. Zum Beispiel, eine Art von Schmetterling verbreitet beinhaltet den Kauf einer Call (put) Option auf den niedrigsten (höchsten) Ausübungspreis, beim Verkauf von zwei Call (put) Optionen zu einem höheren (niedrigeren) Ausübungspreis, und dann ein letzter Anruf (put) Option zu einem noch höheren (niedrigeren) Ausübungspreis. (Für mehr über diese Strategie, lesen Sie Einstellung Profit Traps mit Butterfly Spreads.) 9. Iron Condor Eine noch interessantere Strategie ist die i ron condor. In dieser Strategie hält der Investor gleichzeitig eine lange und kurze Position in zwei verschiedenen erwürgenden Strategien. Der eiserne Kondor ist eine ziemlich komplexe Strategie, die definitiv Zeit braucht, um zu lernen und zu üben. (Wir empfehlen, mehr über diese Strategie zu lesen in Take Flight mit einem eisernen Kondor. Sollten Sie zu Iron Condors gehen und die Strategie für sich selbst (risikofrei) mit dem Investopedia Simulator ausprobieren.) 10. Iron Butterfly Die endgültige Optionsstrategie, die wir demonstrieren werden Hier ist der eiserne schmetterling In dieser Strategie wird ein Investor entweder eine lange oder kurze Straddle mit dem gleichzeitigen Kauf oder Verkauf eines erwürgenden kombinieren. Obwohl ähnlich wie ein Schmetterling verbreitet. Diese Strategie unterscheidet sich, weil sie sowohl Anrufe als auch Puts verwendet, im Gegensatz zum einen oder anderen. Der Gewinn und Verlust sind in einem bestimmten Bereich begrenzt, abhängig von den Ausübungspreisen der verwendeten Optionen. Investoren werden oft out-of-the-money Optionen in dem Bemühen, Kosten zu senken, während Begrenzung des Risikos. (Um diese Strategie zu verstehen, lesen Sie, was ist eine Iron Butterfly Option Strategie) Related Articles